デボン・エナジー(DVN)：今こそ投資すべき理由とは？

株価暴落中のデボン・エナジー今こそ投資すべき理由とは？徹底分析で株価上昇のチャンスを掴め！

デボン・エナジー（DVN）は、米国オクラホマ州に本拠を置く独立系エネルギー企業です。
シェールオイル・ガス開発に特化し、北米大陸で豊富な埋蔵量を誇る資産ポートフォリオを保有しています。

豊富な埋蔵量、低コスト、安定収益、積極的な株主還元などの強みを持つ魅力的な企業です。
一方、原油価格変動などのリスクも存在します。

会社概要

• 正式名称: デボン・エナジー・コーポレーション (Devon Energy Corporation)
• 銘柄コード: NYSE: DVN
• 業種: エネルギー (石油・ガス)
• 設立: 1971年
• 本社: 米国オクラホマ州オクラホマシティー
• CEO:リック・ムンクリーフ

業績サマリー

※売上高、営業利益。キャッシュフロー。株価。配当金と配当利回りの実績サマリー（決算より）

強み

• 豊富な埋蔵量: 米国シェールオイル・ガス開発企業の中でもトップクラスの埋蔵量を保有
• 低コスト: 効率的な生産体制により、業界平均よりも低い生産コストを実現
• 安定収益: 長期供給契約に基づく安定収入
• 積極的な株主還元: 高配当金と自社株買いを実施
• ESGへの取り組み: 環境への配慮と持続可能な開発への取り組み

弱み

• 原油価格変動の影響: 原油価格の変動に収益が大きく左右される
• 負債: 積極的な投資による負債を抱えている
• 競争激化: シェールオイル・ガス開発企業間の競争が激化している
• 政治・経済情勢の影響: 米国政府の政策や世界の経済情勢の影響を受けやすい

競合会社

• EOGリソーシズ (EOG)
• コノコフィリップス (COP)
• パイオニア・ナチュラル・リソーシズ (PXD)
• オキシデンタル・ペトロリアム (OXY)
• シェブロン (CVX)

セクター状況

• 米国シェールオイル・ガス生産: 近年、技術革新により生産量が急増
• 原油価格: 2024年から上昇傾向
• 天然ガス価格: 欧州のエネルギー危機の影響を受け、高水準で推移
• ESGへの意識の高まり: 環境への配慮が重視される

今後の展望

• 原油・天然ガス価格の高止まり: 世界的なエネルギー需給逼迫により、今後も高水準が維持される可能性
• 生産量拡大: 積極的な投資により、生産量の拡大を計画
• 株主還元の継続: 高配当金と自社株買いを継続
• ESGへの取り組み強化: 再生可能エネルギーへの投資拡大

企業分析

• 成長: 近年、原油・天然ガス価格上昇により収益が急成長
• 投資: 配当利回りが高く、長期投資に適している
• 今後: 原油・天然ガス価格の動向に注意が必要
  
• 業績: 2023年第3四半期決算は、売上高と純利益が前年同期比で大幅増加
• 決算: 四半期ごと発表
• 将来性: 米国シェールオイル・ガス開発の成長とともに、今後も成長が見込まれる
• 時価総額: 約267.81億USD
• ランキング: 米国エネルギー企業時価総額ランキングで20位前後

■最新ニュース

2024年1月23日：最高会計責任者の退任と役員の任命を発表
2024年1月17日：2023年第4四半期と通年の決算発表予定
（中部時間：2024 年 2 月 28 日（水）10:00）
（日本時間：2024 年 2 月 29 日（木）1:00）

投資判断のポイント

• 原油・天然ガス価格の見通し: 今後の原油・天然ガス価格の動向は、デボン・エナジーの収益に大きな影響を与えます。
• 生産量拡大計画: 計画通りに生産量を拡大できるか、また、生産コストを抑制できるかが重要です。
• 財務状況: 負債の返済状況や財務健全性を確認する必要があります。
• 競争環境: 競合企業との競争状況を分析する必要があります。
• ESGへの取り組み: ESGへの取り組みが、企業価値向上に貢献するかどうかを評価する必要があります。

リスク

• 原油価格変動: 原油価格の下落は、デボン・エナジーの収益に大きく影響を与える可能性があります。
• 負債: 負債の返済負担が重荷となる可能性があります。
• 競争激化: シェールオイル・ガス開発企業間の競争が激化し、収益性が悪化する可能性があります。
• 政治・経済情勢: 米国政府の政策や世界の経済情勢の影響を受けやすいです。

情報収集

デボン・エナジー公式ウェブサイト： https://www.devonenergy.com/
金融情報サイト：https://www.bloomberg.com/quote/DVN:US
ニュース記事：https://www.wsj.com/market-data/quotes/DVN

まとめ

デボン・エナジーは、成長性と安定性を兼ね備えた魅力的な投資先である一方、原油価格変動などのリスクも存在します。

会社の魅力
・成長性: シェールオイル・ガス市場の成長とともに、今後も成長が見込まれる
・安定性: 安定収益と積極的な株主還元により、安定的な投資先
・ESGへの取り組み: 環境への配慮が重視される中、ESGへの取り組みは企業価値向上に貢献

主要統計分析
・PER 7.19 と競合と比較すると低く割安感
・EPS 5.86 と低め
・配当利回り：6.83% と高配当
・ROE 29.62 と経営効率がよい

主要統計分析（競合比較）

※2024年2月2日時点

ティッカーコード	PER	EPS	配当利回り予測	ROE(2024/12予)
DVN	7.19	5.86	6.83%	25.55
EOG	8.45	13.55	3.20%	21.7
CVX	10.96	13.51	4.10%	13.16
PXD	10.97	21.69	6.07%	19.63
COP	12.22	9.17	2.07%	21.51
OXY	12.61	4.96	1.25%	14.59